La finance décentralisée (DeFi) ne cesse de repousser les frontières, attirant des acteurs traditionnels séduits par les possibilités offertes par la blockchain. Dernier exemple en date : Hamilton Lane, mastodonte de la gestion d’actifs avec plus de 920 milliards de dollars sous gestion, qui vient de lancer le tout premier fonds de crédit privé entièrement tokenisé sur la blockchain Solana.
Le crédit privé s’invite dans la DeFi
Baptisé Senior Credit Opportunities Fund ou SCOPE, ce nouveau véhicule d’investissement permettra d’accéder au crédit privé via le protocole Web3 Libre. Développé conjointement par Brevan Howard’s WebN Group et Nomura’s Laser Digital, Libre permet l’émission et la distribution de fonds entièrement on-chain.
Le crédit privé en quelques mots :
- Met en relation investisseurs et entreprises cherchant des liquidités
- Représente 2 100 milliards de dollars d’actifs dans le monde
- Les États-Unis concentrent 75% des volumes
Un nouveau public pour le crédit privé
Selon Victor Jung, responsable des actifs numériques chez Fortune, SCOPE vise clairement les habitués de la DeFi. Il anticipe un mouvement plus large qui verra une grande partie des actifs financiers devenir accessibles à un nouveau public ayant un profil de gestion des risques différent.
Nous pensons que ce n’est que le début d’un mouvement qui verra une grande partie des actifs financiers dorénavant disponibles pour un nouveau public qui a un profil de gestion des risques différent.
Victor Jung, responsable des actifs numériques chez Fortune
La blockchain, un catalyseur pour le crédit privé
La technologie blockchain apporte des avantages considérables pour la tokenisation du crédit privé. Nick Ducoff, responsable de la croissance institutionnelle à la Fondation Solana, souligne les gains d’efficacité permis :
- Transfert de propriété et paiement instantanés, contre 1 à 2 jours auparavant
- Les détenteurs de titres tokenisés peuvent les échanger contre d’autres jetons sur les marchés secondaires
Solana confirme son statut de blockchain institutionnelle
Après les rumeurs insistantes d’un futur ETF Solana à Wall Street, le lancement de SCOPE confirme que la blockchain Solana n’a pas dit son dernier mot. Sa capacité à attirer un acteur de premier plan comme Hamilton Lane témoigne de sa maturité et de sa crédibilité auprès des investisseurs institutionnels.
La tokenisation des actifs financiers ne fait que commencer mais prend déjà une ampleur considérable. Après le crédit privé, quels autres pans de la finance traditionnelle succomberont aux sirènes de la blockchain ? Une chose est sûre, la DeFi n’a pas fini de nous surprendre !
