Naviguer les cycles de marché des cryptomonnaies est un véritable défi, même pour les investisseurs les plus aguerris. Heureusement, les indicateurs on-chain nous offrent de précieux outils pour estimer les sommets et repérer les changements de tendance. Dans cet article, nous allons explorer ensemble ces indicateurs clés qui vous permettront de prendre les meilleures décisions d’investissement.
Comprendre les dynamiques du marché crypto
Lorsque le marché atteint son véritable sommet, on constate souvent que trop d’investisseurs ont acheté des coins à des prix excessifs. C’est là que les indicateurs on-chain entrent en jeu pour nous aider à confirmer si le top est bel et bien atteint.
Le ratio MVRV, un signal clé
Le ratio MVRV (Market-Value-to-Realized-Value) est un indicateur puissant. Lorsque sa courbe franchit à la baisse la moyenne mobile annuelle, cela indique un changement de tendance majeur. Les investisseurs passent soudainement de profits à pertes, confirmant la fin du cycle haussier.
La cassure est généralement nette lorsque l’on passe de tendance haussière à baissière, tant le prix chute violemment.
Checkonchain
Surveiller un marché trop lourd
Il est crucial de garder un oeil sur la proportion d’investisseurs en pertes. Lorsqu’environ 80% d’entre eux sont sous l’eau, cela crée une pression vendeuse insoutenable qui peut déclencher une panique sur le marché.
Les pourcentages clés à retenir :
- 67% d’investisseurs en pertes lors de la correction de 73 000 $ à 56 000 $ du Bitcoin
- Près de 100% d’investisseurs en pertes lors des corrections violentes en début de bear market
- Au-delà de 95% d’investisseurs à court-terme sous l’eau lors d’un vrai changement de tendance
Profits et pertes non réalisés, des indices révélateurs
Les pics de pertes latentes permettent de distinguer une simple correction d’un véritable signal baissier. Lors d’un sommet de marché, une correction plus importante entraîne énormément de pertes, suggérant la fin du cycle.
À l’inverse, des profits non réalisés dépassant +20% peuvent indiquer un marché euphorique avec des prises de profits massives, mettant fin à la tendance haussière. Entre 5% et 10%, c’est souvent le bon moment pour sécuriser une partie de ses gains avant une correction.
Le Bitcoin Momentum Oscillator, un condensé d’indicateurs
Cet oscillateur novateur combine trois métriques on-chain essentielles pour évaluer la rentabilité du marché Bitcoin et déterminer sa phase actuelle (début ou fin de tendance haussière/baissière) :
- Le pourcentage d’offre en profit
- Le ratio MVRV
- Le ratio SOPR
Son objectif est d’aider les investisseurs à prendre des décisions éclairées en identifiant clairement les différentes phases de marché. Comme le souligne l’analyste James Check :
Dans un cycle haussier, il est très difficile de perdre. Dans un cycle baissier, il est très difficile de gagner.
James Check
En résumé, ces indicateurs on-chain sont de véritables boussoles pour naviguer les eaux tumultueuses du marché des cryptomonnaies. En les maîtrisant, vous serez en mesure de repérer les sommets, d’anticiper les changements de tendance et d’optimiser vos décisions d’investissement. Alors, prêt à surfer la prochaine vague ?
Le ratio MVRV (Market-Value-to-Realized-Value) est un indicateur puissant. Lorsque sa courbe franchit à la baisse la moyenne mobile annuelle, cela indique un changement de tendance majeur. Les investisseurs passent soudainement de profits à pertes, confirmant la fin du cycle haussier.
La cassure est généralement nette lorsque l’on passe de tendance haussière à baissière, tant le prix chute violemment.
Checkonchain
Surveiller un marché trop lourd
Il est crucial de garder un oeil sur la proportion d’investisseurs en pertes. Lorsqu’environ 80% d’entre eux sont sous l’eau, cela crée une pression vendeuse insoutenable qui peut déclencher une panique sur le marché.
Les pourcentages clés à retenir :
- 67% d’investisseurs en pertes lors de la correction de 73 000 $ à 56 000 $ du Bitcoin
- Près de 100% d’investisseurs en pertes lors des corrections violentes en début de bear market
- Au-delà de 95% d’investisseurs à court-terme sous l’eau lors d’un vrai changement de tendance
Profits et pertes non réalisés, des indices révélateurs
Les pics de pertes latentes permettent de distinguer une simple correction d’un véritable signal baissier. Lors d’un sommet de marché, une correction plus importante entraîne énormément de pertes, suggérant la fin du cycle.
À l’inverse, des profits non réalisés dépassant +20% peuvent indiquer un marché euphorique avec des prises de profits massives, mettant fin à la tendance haussière. Entre 5% et 10%, c’est souvent le bon moment pour sécuriser une partie de ses gains avant une correction.
Le Bitcoin Momentum Oscillator, un condensé d’indicateurs
Cet oscillateur novateur combine trois métriques on-chain essentielles pour évaluer la rentabilité du marché Bitcoin et déterminer sa phase actuelle (début ou fin de tendance haussière/baissière) :
- Le pourcentage d’offre en profit
- Le ratio MVRV
- Le ratio SOPR
Son objectif est d’aider les investisseurs à prendre des décisions éclairées en identifiant clairement les différentes phases de marché. Comme le souligne l’analyste James Check :
Dans un cycle haussier, il est très difficile de perdre. Dans un cycle baissier, il est très difficile de gagner.
James Check
En résumé, ces indicateurs on-chain sont de véritables boussoles pour naviguer les eaux tumultueuses du marché des cryptomonnaies. En les maîtrisant, vous serez en mesure de repérer les sommets, d’anticiper les changements de tendance et d’optimiser vos décisions d’investissement. Alors, prêt à surfer la prochaine vague ?
